A Natura, em operação coordenada pelo UBS BB, anunciou nesta sexta-feira (18) a emissão de debêntures vinculadas a metas de sustentabilidade (Sustainability-Linked Bond, SLB) no valor de R$ 700 milhões. Segundo levantamento do UBS BB, trata-se da primeira debênture corporativa emitida no Brasil alinhada ao Sustainable Bonds for Nature: A Practitioner’s Guide, da ICMA (International Capital Market Association), estabelecido em 2025.
A emissão está vinculada a um indicador que mede, em peso, a participação de plástico sustentável no total de plástico utilizado nas embalagens elegíveis de produtos acabados das marcas Natura e Avon nas operações da companhia.
O indicador é definido como a soma de plástico reciclado pós-consumo (PCR) e de plástico de fonte renovável elegível. Partindo de 21% em 2022, a Natura se compromete a alcançar 43% em 2028 e 46% em 2029. A companhia mantém, ainda, a meta pública de chegar a 50% em 2030.
O anúncio consolida a evolução da estratégia de finanças sustentáveis da Natura, iniciada em 2021 com a emissão do seu primeiro SLB (Sustainability-Linked Bond) atrelado a metas de inclusão de plástico reciclado pós-consumo (PCR) nas embalagens da marca. A empresa superou antecipadamente a meta de alcançar 25% de PCR até 2026, atingindo 30% em 2025.
No mesmo ano, a Natura também realizou uma emissão pioneira focada no uso de bioingredientes amazônicos. Agora, com o novo título em parceria com o BB, a companhia avança no compromisso de ter 100% de suas emissões atreladas a indicadores socioambientais, atingindo a marca de 65%.
O movimento representa mais uma evolução na agenda de finanças sustentáveis da Natura. Além de oficializar o alinhamento ao guia da ICMA para títulos com foco em natureza, a emissão amplia a abordagem de circularidade da marca ao reduzir a dependência de plástico fóssil virgem.
“Com o lançamento da nossa Visão 2050, nos comprometemos a ser uma empresa 100% regenerativa até 2050. Para isto, 100% dos plásticos de nosso portfólio terão origem renovável e serão compostáveis. Assim, ao vincular as condições financeiras da emissão a metas mensuráveis de plástico sustentável, transformamos uma prioridade material de circularidade em compromisso financeiro”, diz Silvia Vilas Boas, CFO da Natura.
Para Frederic de Mariz, Head of Sustainable Markets Advisory Americas, UBS BB, a operação aproxima sustentabilidade, operações e finanças.
“Esta emissão de nature bond demonstra como sustentabilidade, operações e finanças podem convergir em um único instrumento. Ao conectar seu compromisso com a circularidade a uma estrutura inovadora, a Natura reafirma de forma coerente e pioneira o alinhamento entre sua estratégia de negócio e sua visão de regeneração de longo prazo. Temos orgulho de apoiar uma transação que contribui para o avanço do mercado de finanças sustentáveis no Brasil.”
Sobre a Natura
Fundada em 1969, a Natura é uma multinacional brasileira líder em beleza e cuidados pessoais na América Latina. É a companhia de melhor reputação do Brasil e a mais responsável em ESG pelo ranking Merco há 12 anos consecutivos.
Há mais de 25 anos, por meio do relacionamento com comunidades extrativistas na Amazônia, a Natura é pioneira no uso cosmético de bioativos da sociobiodiversidade brasileira. Hoje, essa atuação gera benefícios para milhares de famílias e contribui para conservar 2,2 milhões de hectares de floresta.
Os produtos da marca podem ser adquiridos através das 2,8 milhões de consultoras, via e-commerce, aplicativo, ou nas mais de mil lojas.
